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亞盤(pán)市場(chǎng)行情

日本工資數(shù)據(jù)顯示，通脹調(diào)整后的工資降幅為8年來(lái)最大。美元/日元盤(pán)中上漲，尚未完全回落至134.00。截止目前，美元報(bào)價(jià)105.22。

外匯市場(chǎng)基本面綜述美國(guó)就業(yè)市場(chǎng)保持強(qiáng)勁（1）美國(guó)12月ADP就業(yè)人數(shù)錄得23.5萬(wàn)人，高于預(yù)期和前值。勞動(dòng)力仍供不應(yīng)求，可能繼續(xù)給工資帶來(lái)上行壓力；（2）美國(guó)至12月31日當(dāng)周初請(qǐng)失業(yè)金人數(shù)錄得20.4萬(wàn)人，為2022年9月24日當(dāng)周以來(lái)新低；（3）美國(guó)12月挑戰(zhàn)者企業(yè)裁員人數(shù)從上月的7.6835萬(wàn)降至4.3651萬(wàn)人，整體裁員人數(shù)仍處低位。緊縮預(yù)期升溫（1）美債收益率止步兩連跌，10年期美債收益率一度拉升近9個(gè)基點(diǎn)，日內(nèi)從3.69%漲至3.72附近%；（2）對(duì)利率更敏感的2年期美債收益率日內(nèi)升幅超過(guò)10個(gè)基點(diǎn)，和10年期美債的收益率都遠(yuǎn)離周三所創(chuàng)的兩周來(lái)低位；（3）聯(lián)邦基金利率掉期目前定價(jià)美聯(lián)儲(chǔ)在6月達(dá)到5.03%的終端利率，較昨日上行約6BP。美聯(lián)儲(chǔ)官員維持鷹派態(tài)度布拉德：利率仍略低于足夠限制性的水平；修改通脹目標(biāo)的想法很糟糕，通脹減速可能比市場(chǎng)預(yù)期的慢；年底評(píng)估縮表。喬治：在2024年相當(dāng)長(zhǎng)的一段時(shí)間內(nèi)將利率維持在5%以上是合適的。博斯蒂克：通脹高的出奇，這是美國(guó)經(jīng)濟(jì)最大的逆風(fēng)。美國(guó)11月貿(mào)易帳錄得-615億美元，為2020年9月以來(lái)最小逆差。歐洲央行管理委員會(huì)委員維勒魯瓦德加洛表示，歐洲央行的利率應(yīng)該在今年夏天達(dá)到峰值，加息不應(yīng)該“過(guò)于機(jī)械”。作出讓步的麥卡錫仍未當(dāng)選美國(guó)眾議院議長(zhǎng)，眾院就此事進(jìn)行的投票紀(jì)錄已刷回1859年。隨著日本央行宣布提供零或正值的收益率債券，全球?qū)⒏鎰e負(fù)收益率的債券。彭博全球債券綜合指數(shù)顯示，全球收益率低于零的債券存量在2020年底曾一度達(dá)到18.4萬(wàn)億美元的峰值，當(dāng)時(shí)各國(guó)央行將基準(zhǔn)利率維持在零或負(fù)值，并購(gòu)買(mǎi)債券以確保收益率受到抑制。最后一個(gè)離開(kāi)負(fù)收益率俱樂(lè)部的就是日本，該國(guó)央行長(zhǎng)期以來(lái)一直堅(jiān)持超寬松政策。機(jī)構(gòu)觀點(diǎn)匯總HYCM首席市場(chǎng)分析師賈爾斯：非農(nóng)數(shù)據(jù)將表現(xiàn)強(qiáng)勁美國(guó)勞動(dòng)力市場(chǎng)的韌性是美聯(lián)儲(chǔ)保持鷹派的因素之一。勞動(dòng)力市場(chǎng)依然強(qiáng)勁，工資水平也居高不下。美國(guó)11月非農(nóng)就業(yè)人口已經(jīng)超預(yù)期，即使經(jīng)濟(jì)衰退迫在眉睫，美國(guó)經(jīng)濟(jì)仍然能夠增加就業(yè)機(jī)會(huì)，這是讓美聯(lián)儲(chǔ)有信心繼續(xù)加息的一個(gè)關(guān)鍵因素。預(yù)計(jì)美國(guó)12月非農(nóng)數(shù)據(jù)將再次增加20萬(wàn)。較低預(yù)期是增加13萬(wàn)，較高預(yù)期是增加35萬(wàn)。失業(yè)率預(yù)計(jì)也將維持在3.7%。最好的交易機(jī)會(huì)或來(lái)自于數(shù)據(jù)與預(yù)期的重大偏差。若數(shù)據(jù)低于13萬(wàn)，失業(yè)率超過(guò)3.9%，這將是美聯(lián)儲(chǔ)緊縮政策正在影響勞動(dòng)力市場(chǎng)的第一個(gè)跡象。若未能達(dá)到預(yù)期，美元將走軟。道明證券：美聯(lián)儲(chǔ)2月將加息50個(gè)基點(diǎn)美聯(lián)儲(chǔ)2023年政策利率前景的焦點(diǎn)將在服務(wù)通脹，以及勞動(dòng)力市場(chǎng)的緊張程度。由于這兩項(xiàng)指標(biāo)都與美聯(lián)儲(chǔ)目標(biāo)的通脹趨勢(shì)不一致，F(xiàn)OMC提高了其利率預(yù)期。此外，雖然增長(zhǎng)前景面臨越來(lái)越大的下行風(fēng)險(xiǎn)，但美聯(lián)儲(chǔ)不會(huì)放棄這一目標(biāo)。我們預(yù)計(jì)2月份將再次加息50個(gè)基點(diǎn)，3月和5月將加息25個(gè)基點(diǎn)。因此，我們預(yù)計(jì)美聯(lián)儲(chǔ)將在5月前確定利率最終目標(biāo)區(qū)間為5.25%-5.50%。Monex證券公司：的反彈沒(méi)有說(shuō)服力英鎊易受全球風(fēng)險(xiǎn)情緒影響的性質(zhì)使其在年初外匯市場(chǎng)的爆炸性上漲中受益。然而，與其他貨幣類(lèi)似，英鎊兌美元和英鎊交叉盤(pán)的波動(dòng)在很大程度上是沒(méi)有根據(jù)的，宏觀基本面沒(méi)有任何變化。從這個(gè)意義上說(shuō)，英鎊近期的漲幅并不那么有說(shuō)服力。我們預(yù)計(jì)英鎊將在當(dāng)前區(qū)間內(nèi)交易，直到出現(xiàn)實(shí)質(zhì)性變化。目前看來(lái)，契機(jī)要等到今晚美國(guó)非農(nóng)就業(yè)數(shù)據(jù)公布。三菱日聯(lián)：關(guān)注影響日元的事件近期日元匯率波動(dòng)劇烈，吸引了不少投資者關(guān)注，1月份值得關(guān)注的主要事件包括日本央行分行行長(zhǎng)會(huì)議、日本央行貨幣政策會(huì)議，以及國(guó)會(huì)會(huì)議開(kāi)始。一旦央行行長(zhǎng)出現(xiàn)人事更替，市場(chǎng)對(duì)日本央行貨幣政策前景的關(guān)注度將增加?？傮w來(lái)看，貨幣政策調(diào)整將傾向于改變安倍經(jīng)濟(jì)學(xué)下的貨幣寬松政策。雖然在4月份的地方統(tǒng)一選舉之前，人們對(duì)岸田文雄政府的支持有所動(dòng)搖，但考慮到選舉不是全國(guó)性的，日本的經(jīng)濟(jì)和貨幣政策仍將與岸田文雄的“新型資本主義”保持一致。（指股網(wǎng)編輯：林雪）